С таким большим количеством информации и сложными концепциями, связанными с финансовыми рынками и инвестиционными инструментами, важно понять основы, прежде чем углубляться в детали. Таким образом, в этом руководстве будет представлен обзор финансовых рынков и различных доступных инвестиционных инструментов. Мы обсудим различные типы рынков, то, как они взаимодействуют, и другие важные темы, связанные с финансовыми рынками и инвестиционными инструментами:
Обзор финансовых рынковФинансовые рынки предоставляют платформы для объединения покупателей и продавцов активов, чтобы они могли обмениваться активами друг с другом. С его помощью люди могут получить доступ к различным финансовым инструментам, соответствующим их потребностям, и инвестировать во многие классы активов, включая акции, облигации, деривативы, взаимные фонды, денежные эквиваленты и товары. Эти рынки работают по всему миру и предоставляют возможности для привлечения капитала людям на всех уровнях. Это места, где инвесторы могут покупать или продавать ценные бумаги, такие как акции, биржевые фонды (ETF), взаимные фонды и товары, такие как золото, серебро и нефть. Инвесторы часто получают более высокую отдачу от инвестиций из-за эффективности этих финансовых рынков. Например, когда компания планирует расширить свой бизнес или реализовать новые проекты, ей обычно требуется дополнительное финансирование из внешних источников; Через рынок капитала (например, фондовые биржи) компании могут привлекать капитал от инвесторов, желающих приобрести акции этой компании. Участниками финансового рынка являются:
Виды финансовых инструментовФинансовые инструменты составляют большую часть финансовых рынков. Эти инструменты используются для торговой деятельности и могут быть разделены на две основные категории: долговые/кредитные инструменты и долевые/индексные инструменты. Каждый тип обладает уникальными характеристиками и особенностями, с которыми инвесторы должны ознакомиться, чтобы принимать обоснованные решения. Долговые / кредитные инструменты - это форма кредита, предоставляемая эмитентам, которые используют выручку от его продажи для финансирования своей деятельности или капитальных затрат. Варианты инвестирования, связанные с долгом, включают:
Долевые/индексные инструменты представляют собой доли собственности в компании, принадлежащие индивидуальному или институциональному инвестору. Примеры:
Другие предложения, связанные с акциями, включают деривативные контракты, такие как фьючерсы, опционы, варранты и свопы, стоимость которых зависит от движения цен базового актива. Фондовые рынкиФондовые рынки жизненно важны для любой финансовой системы, предлагая вкладчикам и предприятиям способ инвестировать свой капитал и получать прибыль. Для вкладчиков фондовые рынки предоставляют возможность диверсифицировать свои инвестиции и получить доступ к целому ряду инвестиционных инструментов. В этом руководстве мы рассмотрим различные типы акций, то, как они работают, и различные инвестиционные инструменты, доступные инвесторам: Что такое фондовый рынок?Фондовый рынок — это место, где покупатели и продавцы торгуют ценными бумагами, такими как акции и облигации. Фондовая биржа — это рынок, на котором торгуются акции и другие ценные бумаги. Примерами крупных предприятий являются Нью-Йоркская фондовая биржа (NYSE), Лондонская фондовая биржа (LSE) и Токийская фондовая биржа (TSE). На этих биржах покупатели и продавцы могут получить доступ к ряду вариантов инвестирования, в том числе:
Основная цель фондового рынка — предоставить платформу, на которой инвесторы могут покупать и продавать акции зарегистрированных на бирже компаний для получения прибыли или хеджирования рисков. Покупая акции по определенным ценам и продавая их по более высоким ценам позже, когда цены повышаются, или продавая их без покрытия, когда цены обесцениваются, инвесторы могут зарабатывать деньги на фондовом рынке. Акции обычно движутся вверх или вниз в зависимости от общих экономических условий, таких как спрос на товары / услуги или настроения инвесторов в отношении конкретных компаний / отраслей. Это делает инвестирование в диверсифицированный портфель акций одним из способов извлечь выгоду из более широких экономических тенденций при хеджировании риска, связанного с результатами деятельности любой отдельной компании. Помимо предоставления возможности для торговли ценными бумагами, фондовые рынки позволяют инвесторам получить доступ к важной финансовой информации о публично торгуемых компаниях для принятия обоснованных решений об их инвестициях или потенциальных инвестициях. Например, инвесторы получают постоянную информацию от публичных компаний по таким жизненно важным вопросам, как квартальные отчеты о прибылях и убытках и вопросы корпоративного управления, посредством обязательных заявок в регулирующие органы, такие как Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC), или из внешних источников, таких как новостные агентства или веб-сайты компаний - все это происходит на публичных биржах за пределами самой торговой арены. Кроме того, инвесторы могут использовать такие инструменты, как фьючерсные контракты на индексы, которые отслеживают целые рынки, а не отдельные акции, для инвестирования стратегий, связанных с более широкими экономическими силами, а не с эффективностью какой-либо конкретной фирмы; Это дает еще больше возможностей для совершения сделок на фондовых биржах, помимо простого инвестирования непосредственно в конкретные активы. Как работают фондовые рынки?Фондовые рынки — это коллективная организация покупателей и продавцов, которые торгуют финансовыми инструментами, такими как акции, облигации, деривативы или валюты. Фондовый рынок подбирает покупателей и продавцов, чтобы облегчить процесс торговли. Он также используется для сбора информации о ценах на различные инвестиционные инструменты, чтобы компании, правительства и инвесторы могли оценить общую эффективность класса активов или конкретного инструмента. Процветающий фондовый рынок требует эффективного регулирования, эффективных систем наблюдения и квалифицированных участников рынка, чтобы обеспечить его бесперебойную работу. Он также нуждается в надежных источниках информации о ценах, ликвидности и возможностях маркет-мейкинга, чтобы трейдеры могли быстро покупать и продавать по справедливым ценам. Торговля на фондовом рынке не является единообразной; отдельные акции могут испытывать разные уровни волатильности в зависимости от факторов, включая их сектор, географическое положение или общую прибыльность. Тем не менее, он представляет инвестиционные возможности и потенциальные риски для инвесторов; при правильном управлении он приводит к приросту капитала или увеличению благосостояния акционеров, которые торгуют успешными инвестициями на фондовом рынке. Тем не менее, денежные потери могут возникнуть, если неправильный выбор акций или стратегии инвестирования происходят без должной осмотрительности со стороны инвесторов. В большинстве случаев акции, торгуемые на фондовых рынках, обеспечены материальными активами, связанными с рассматриваемой компанией, такими как товарно-материальные активы, связанные с традиционными предприятиями, например, розничными магазинами, что гарантирует, что они могут быть впоследствии проданы и конвертированы в наличные деньги, когда это пожелает индивидуальный инвестор / трейдер. Существует несколько ключевых категорий инвестиций, предлагаемых на фондовых рынках, которые обычно связаны с косвенными покупками ценных бумаг:
Кроме того, различные производные продукты, такие как опционы, торгуемые на биржах по всему миру, предлагают огромные преимущества для тех, кто хочет спекулировать на рынках капитала, не покупая напрямую какой-либо базовый класс активов, например, розничные CFD (контракты на разницу). Виды акцийПри инвестировании в акции крайне важно понимать различные категории и типы акций. В этом разделе мы обсудим основные типы акций и рассмотрим, чем они отличаются.
Рынки облигацийРынки облигаций являются одним из старейших финансовых рынков в мире. Они являются важными финансовыми инструментами, позволяющими инвесторам занимать деньги по фиксированной процентной ставке в течение определенного времени. В результате облигации могут обеспечить надежный источник дохода, стабильности и диверсификации инвестиционного портфеля. Давайте рассмотрим различные типы облигаций и то, как они функционируют на финансовых рынках: Что такое рынок облигаций?Рынок облигаций — это финансовый рынок, на котором участники могут покупать и продавать долговые ценные бумаги, обычно в форме облигаций. Рынки облигаций являются важным двигателем глобальных потоков капитала и международной валютной системы, при этом государственные облигации играют первостепенную роль. В дополнение к государственным облигациям широко торгуются корпоративные долговые обязательства, причем облигации инвестиционного уровня составляют большую часть этой деятельности. Облигации, выпущенные правительствами и компаниями, выполняют важнейшие экономические функции, обеспечивая долгосрочное финансирование государственных и частных расходов, одновременно обслуживая интересы инвесторов в создании богатства. Через рынки облигаций правительства могут финансировать свои операции в течение краткосрочных и длительных периодов, выпуская долговые инструменты, которые выплачивают купонные платежи через определенные промежутки времени в течение этих периодов. Точно так же корпорации могут использовать рынки облигаций для финансирования крупных капитальных проектов по фиксированным затратам в течение длительных периодов времени. Основная цель рынка облигаций для инвесторов состоит в том, чтобы получать фиксированный процентный доход с течением времени, не подвергая себя какому-либо риску, кроме риска дефолта, связанного с отдельными эмитентами долговых обязательств. Чтобы облегчить торговую деятельность на рынках, множество посредников — брокеры / дилеры, банки и инвестиционные фирмы — обеспечивают ликвидность, покупая и продавая большое количество облигаций по классам активов по конкурентоспособным ценам для своих клиентов или торговых счетов. Таким образом, рынки облигаций позволяют инвесторам (как индивидуальным, так и институциональным) получить доступ к безопасности и доходности от ожидаемых купонных выплат от эмитентов в обмен на их долю собственности в этих эмитентах (облигации). Как работают рынки облигаций?Рынки облигаций являются центральным компонентом финансовой системы. Позволяя корпорациям, правительствам и другим организациям эффективно заимствовать долгосрочный капитал, рынки облигаций обеспечивают основу для многих важнейших видов экономической деятельности, таких как инфраструктурные проекты, экспорт и производственный бизнес. Рынки облигаций включают в себя такие инструменты, как казначейские, корпоративные, муниципальные и обеспеченные активами ценные бумаги. Они также включают в себя все виды производных контрактов, основанных на этих инструментах. Облигации — это, по сути, кредиты, которые инвестор предоставляет заемщику в обмен на процентные платежи в течение срока действия кредита (известные как купонные платежи). Заемщик выплачивает регулярные процентные платежи каждые шесть месяцев или лет до тех пор, пока он не должен полностью погасить основную сумму (дата погашения). Вообще говоря, хозяйствующим субъектам необходимо приобретать средства для целей долгосрочного финансирования, в то время как правительствам, как правило, требуется больше краткосрочных денег. Размер и разнообразие рынка облигаций намного больше, чем фондовый рынок - по оценкам, мировые рынки облигаций примерно в 11 раз больше, чем мировые фондовые рынки, измеряемые общей рыночной капитализацией! В результате инвесторам легко найти инструмент, предлагающий именно то, что они ищут с точки зрения доходности и предпочтений в отношении риска. Наряду с этими первичными облигациями от отдельных эмитентов, в настоящее время существует также растущий вторичный рынок, где инвесторы могут покупать и продавать существующие долговые инструменты от разных эмитентов без необходимости создавать новые счета у отдельных эмитентов напрямую - это привело к значительному увеличению ликвидности в этом классе активов за последние годы, что сделало его еще более привлекательным для институциональных инвесторов. Взаимодействие между кредиторами (инвесторами), которые хотят более высоких процентных ставок, и заемщиками, которые хотят снизить процентные ставки, определяет, где процентные ставки в конечном итоге находятся в каждой экономике; это взаимодействие важно не только на уровне страны, но и в различных секторах - фирмы, предоставляющие финансовые услуги, будут платить более высокую доходность, учитывая их степень или риск, в то время как государственные или финансируемые государством агентства обычно могут выпускать долговые обязательства с гораздо более низкой доходностью из-за их более низкой по своей сути более низкие профили риска. Типы облигацийОблигации являются одним из четырех основных инвестиционных инструментов, классифицированных Советом по ценным бумагам и биржам (SEBI). Остальные три категории состоят из акций, взаимных фондов и деривативов. Облигации — это вид долговой ценной бумаги, при котором эмитент заимствует капитал у инвесторов на определенный срок по фиксированной процентной ставке. Когда инвесторы покупают облигации, они, по сути, ссужают деньги эмитенту, который выплачивает периодические процентные платежи до погашения и полностью погашает основную сумму кредита. Облигации бывают самых разных и могут быть выпущены различными организациями, включая правительства, муниципалитеты, финансовые учреждения или компании. Популярные типы облигаций включают казначейские облигации (выпущенные правительством США), муниципальные облигации (выпущенные населенными пунктами) и корпоративные облигации (выпущенные предприятиями). В зависимости от структуры и условий облигации инвесторы могут получать дивиденды как часть общей рентабельности инвестиций. Несмотря на то, что инвесторам доступно множество типов облигаций, некоторые распространенные из них включают следующее:
Паевые инвестиционные фондыПаевые инвестиционные фонды — популярный вид инвестиционного инструмента, доступный инвесторам. С помощью взаимных фондов индивидуальные инвесторы могут объединить свои деньги в один фонд и получить выгоду от рыночной доходности. В этом всеобъемлющем руководстве будет представлен обзор взаимных фондов, того, как они работают, доступных типов взаимных фондов, а также плюсов и минусов инвестирования в них. Что такое взаимный фонд?Взаимный фонд — это инвестиционный инструмент, состоящий из портфеля акций, облигаций и других ценных бумаг. Это объединенный инвестиционный инструмент, который позволяет инвесторам получить доступ к преимуществам профессионального управления капиталом без личной оценки обоснованности каждой инвестиции в ценные бумаги. Кроме того, объединив средства нескольких инвесторов, взаимные фонды можно использовать для покупки разнообразных инвестиций в один продукт. Взаимные фонды управляются профессионально подготовленными управляющими фондами, которые исследуют отдельные акции и рынки на предмет привлекательной доходности для акционеров. Эти управляющие фондами также контролируют оценку портфеля на постоянной основе, чтобы обеспечить стабильную работу. Кроме того, инвесторы могут еще больше диверсифицировать свои портфели, вкладывая средства в самые разные сектора, в том числе:
Инвесторы должны понимать, что, несмотря на то, что фонды управляются профессионально, нет никакой гарантии, что какой-либо фонд будет работать так, как ожидалось, или принесет возврат инвестиций. Кроме того, взаимные фонды могут предлагать определенные налоговые преимущества по сравнению с другими инструментами, такими как акции; Тем не менее, инвесторы всегда должны консультироваться со своими налоговыми консультантами, прежде чем инвестировать в такие продукты. Как работают паевые инвестиционные фонды?Взаимные фонды — это ценные бумаги, которые объединяют деньги многих инвесторов для инвестирования в портфель акций, облигаций и других инвестиций. Каждый взаимный фонд имеет свои инвестиционные цели, стиль и стратегию. Взаимные фонды профессионально управляются инвестиционной фирмой, в которой работают аналитики, портфельные менеджеры и вспомогательный персонал. Когда вы инвестируете во взаимный фонд, вы становитесь совладельцем фонда и имеете возможность получить доход от своих инвестиций за счет изменения стоимости ценных бумаг, принадлежащих фонду. Кроме того, взаимные фонды, как правило, менее рискованны, чем инвестирование в отдельные акции, поскольку одна акция может увеличиваться или уменьшаться в цене. Напротив, взаимные фонды, состоящие из нескольких акций, могут помочь смягчить убытки, если одна акция отстает. Каждый взаимный фонд будет покупать и продавать акции в зависимости от рыночных условий в обычные рабочие часы, а не тогда, когда вам это нужно! - что может затруднить быстрый обмен ваших активов на наличные деньги (или «ликвидацию»). К счастью, большинство компаний предлагают способы управления вашими инвестициями в Интернете, такие как мобильные приложения и веб-сайты, поэтому вы можете отслеживать эффективность своих инвестиций в любое время. Кроме того, многие взаимные фонды взимают «нагрузку», которая представляет собой авансовые платежи в дополнение к любым другим применимым сборам, которые должны быть оплачены, прежде чем вы сможете начать инвестировать. Имейте это в виду, если вы планируете часто покупать или продавать акции; Дополнительные расходы могут со временем свести на нет вашу прибыль, поэтому убедитесь, что вы внимательно прочитали все соответствующие документы, прежде чем инвестировать или торговать во взаимном фонде. Типы взаимных фондовПаевые инвестиционные фонды — это инвестиционный инструмент, который позволяет физическим лицам диверсифицировать свои портфели, покупая небольшую долю в широком спектре ценных бумаг. Инвестирование во взаимный фонд обеспечивает доступ к профессиональному управлению, диверсификации и гибкости для инвесторов, которые хотят извлечь выгоду из фондового рынка, не исчерпывая свои ресурсы. Взаимные фонды можно разделить на различные типы: фонды денежного рынка, фонды облигаций, фонды акций или акций, сбалансированные фонды, а также отраслевые или отраслевые фонды. Рассмотрим подробнее каждый вариант.
ПроизводныеДеривативы — это финансовые инструменты или контракты, стоимость которых основана на базовом активе. Они используются для управления рисками и обеспечения дополнительного источника дохода. В этом разделе Руководства по финансовым рынкам и инвестиционным инструментам будут рассмотрены различные типы деривативов, их особенности и роль на современных финансовых рынках. Что такое деривативы?Деривативы — это финансовые инструменты, стоимость которых определяется эффективностью базового актива. Эти активы могут включать акции, облигации, товары, валюты, процентные ставки и рыночные индексы. Деривативы используются для снижения риска или увеличения кредитного плеча при осуществлении финансовых инвестиций. Они также позволяют людям спекулировать на будущем движении рынков, не покупая физические акции или другие активы. Наиболее распространенными производными являются:
Как работают деривативы?Деривативы — это финансовые инструменты, стоимость которых основана на стоимости базового актива или эталона. Они могут хеджировать риски и спекулировать на движениях отдельных финансовых рынков. Базовые активы включают акции, облигации, сырьевые товары, валютные пары, процентные ставки и рыночные индексы. Деривативы адаптированы к потребностям отдельных инвесторов, и наиболее распространенными деривативами являются опционы и фьючерсы. Опционы дают покупателям право, но не обязанность покупать или продавать базовый актив по заранее определенной цене в течение определенного периода. Фьючерсы — это контракты между двумя сторонами, которые обязывают их купить или продать базовый актив по заранее определенной цене в будущем. Эти контракты часто имеют заранее установленные условия, такие как дата поставки, место поставки и сумма купленного/проданного актива, известные до заключения контракта. Другие деривативы включают своп-соглашения, форвардные контрактные соглашения и экзотические деривативы, такие как деривативные опционы и торговля бинарными опционами. Производные продукты требуют особой осторожности из-за их сложности; Их не следует использовать без надлежащего инвестиционного совета, чтобы инвесторы понимали свои риски перед инвестированием. Виды деривативовДеривативы — это контракты, стоимость которых зависит от базовых активов или индексов. Эти инструменты могут использоваться для спекуляций на рынках или для хеджирования риска и обычно включают соглашение между двумя или более сторонами о покупке и продаже базового актива по заранее определенной будущей дате и цене. Деривативы можно использовать для многих целей, таких как управление процентным риском, снижение волатильности, защита от неожиданных событий или увеличение традиционных инвестиций. Существует четыре основных типа деривативов: фьючерсы, опционы, свопы и форварды.
Каждый вид дериватива имеет свои преимущества и недостатки. Тем не менее, все они обеспечивают различное стратегическое использование для инвесторов или других участников рынка, которые хотят увеличить потенциальную доходность при одновременном снижении рисков с помощью стратегий хеджирования. Лучший выбор зависит от потребностей каждого инвестора; Важно знать детали при торговле деривативами, поскольку они, как правило, не могут быть ликвидированы до погашения, поскольку инвестиции в акции могут быть проданы до истечения срока действия на биржах. ЗаключениеМы рассмотрели краткий обзор различных финансовых рынков и инвестиционных инструментов, доступных инвесторам по всему миру. Многие стратегии и методы могут помочь вам успешно ориентироваться на этих рынках, но важно знать свои варианты, чтобы сделать лучший выбор для ваших финансов. Помните, что независимо от того, какие инвестиционные инструменты или стратегии вы используете для инвестирования, всегда убедитесь, что вы делаете это с достаточной должной осмотрительностью и исследованиями. Только тогда у вас будет уверенность в том, что вы принимаете наилучшие решения для своих будущих инвестиций. Обладая этими знаниями, вы будете готовы в полной мере воспользоваться всеми предложениями финансовых рынков. Часто задаваемые вопросы1. Что такое финансовые рынки? Покупатели и продавцы могут торговать финансовыми активами на финансовых рынках, такими как акции, облигации, валюты и товары. 2. Что такое инвестиционные инструменты? Инвестиционные инструменты — это финансовые продукты, которые инвестор может покупать, продавать или торговать, такие как акции, облигации, паевые инвестиционные фонды, ETF и опционы. 3. В чем разница между акциями и облигациями? Акции представляют собой долю собственности в компании, в то время как облигации представляют собой кредит компании или правительству. В результате акции предлагают потенциал для более высокой доходности, но являются более рискованными, в то время как облигации обеспечивают более стабильную доходность, но имеют более низкий потенциал для роста. 4. Что такое взаимный фонд? Взаимный фонд — это инвестиционный инструмент, который объединяет деньги нескольких инвесторов для покупки диверсифицированного портфеля акций, облигаций или других ценных бумаг. 5. Что такое ETF? ETF (биржевой фонд) — это инвестиционный фонд, который торгуется на фондовых биржах, как акция, но отслеживает базовый индекс, товар или корзину активов. 6. Какие есть варианты? Опционы — это контракты, которые дают владельцу право, но не обязательство, купить или продать базовый актив по заранее определенной цене и времени. |
План Маршалла: замысел, достижения и значение
Дж.. Морган - Биография, Финансист И Богатство
История и эволюция современного технического анализа
ДЖ.. МОРГАН: КАК ОДИН ЧЕЛОВЕК ФИНАНСИРОВАЛ АМЕРИКУ [СТЕНОГРАММА]
Руководство по выбору онлайн-биржевого брокера
|